Как израильско-иранская война может потрясти цены на криптовалюту, объясняет Артур Хейс

🚀 Добро пожаловать в CryptoWave – место, где мы отчаянно пытаемся понять, что происходит на рынке криптовалют, пока он не съел все наши сбережения! Присоединяйтесь, если вы тоже любите, когда ваш портфель ведет себя как американские горки. Нажмите здесь: 👇

CryptoWave Telegram

Как опытный исследователь с многолетним опытом работы на рынке криптовалют и умением проводить интригующие параллели между, казалось бы, несвязанными областями, я нахожу аналогию Артура Хейса между наукой о лавинах и геополитической напряженностью на Ближнем Востоке одновременно увлекательной и заставляющей задуматься. Его эссе предлагает ценную информацию о потенциальной реакции рынка на эскалацию конфликтов, особенно с акцентом на биткойны и другие криптоактивы.

Артур Хейс, соучредитель и бывший генеральный директор BitMEX, 16 октября написал эссе под названием «Постоянный слабый слой». В этой статье он обсуждает возможные последствия усиления конфликтов между Израилем и Ираном на рынках криптовалют. Используя для сравнения лавинную науку, Хейс объясняет, как политический климат на Ближнем Востоке может служить «постоянным слабым слоем» (PWL), который может вызвать существенные сбои на финансовых рынках, потенциально влияя на цены биткойнов и других криптовалют.

Как отреагирует рынок криптовалют?

В начале своего эссе Хейс делится отчетом о своем недавнем лыжном приключении и отмечает, что одно особенно опасное состояние называется постоянным слабым слоем (PWL), которое может вызвать массивную лавину при воздействии давления. Он сравнивает эту ситуацию с геополитическим ландшафтом Ближнего Востока после Второй мировой войны, подразумевая, что она действует как PWL, на котором строится нынешний глобальный порядок.

Хейс отмечает, что часто события, связанные с Израилем, кажутся катализатором. Он подчеркивает, что финансовые рынки в основном сосредоточены на прогнозировании того, как могут колебаться цены на энергоносители, оценке влияния на мировые цепочки поставок и рассмотрении возможности ядерного конфликта, если напряженность между Израилем и странами Ближнего Востока, особенно Ираном или его союзниками, значительно усилится.

Как аналитик, я обрисовал две возможные ситуации, связанные с израильско-иранским конфликтом. В первом случае конфронтация остается относительно незначительной и характеризуется редкими ответными военными действиями. Израиль осуществляет целенаправленные убийства и демонтаж некоторых критически важных компонентов, на что Иран отвечает предсказуемыми ракетными ударами без эскалации. По сути, никакая значительная инфраструктура не повреждена, и ядерное оружие не используется; следовательно, вероятность расширения войны (PWL) остается неизменной.

Проще говоря, Хейс выражает свои опасения. Он находится на распутье своих инвестиций, решая, продолжать ли превращать традиционные деньги в криптовалюту или уменьшить свои криптовалютные активы, перейдя в наличные, облигации Казначейства США или другие более безопасные активы. Он объясняет, что не хочет упустить потенциальный рост рынка криптовалют, если он продолжит расти, но в то же время он не хочет рисковать потерей значительной суммы денег, если Биткойн внезапно упадет на 50%. падение из-за геополитической напряженности между Израилем и Ираном, которая привела к краху финансовых рынков. Он упоминает, что, хотя биткойн обычно восстанавливается, его больше всего беспокоят некоторые сомнительные инвестиции в его портфель, в частности монеты-мемы.

Купить или продать сейчас?

Чтобы справиться с этой затруднительной ситуацией, Хейс рассматривает различные потенциальные результаты, проводя подробный анализ ситуаций, уделяя особое внимание тому, как более интенсивный сценарий может повлиять на рынки криптовалют, в частности на Биткойн, его термин для «резервного актива» в криптовалюте. Он выделяет три основных риска:

Обсуждая ущерб, нанесенный майнинговым объектам, связанный с криптовалютой, Хейс отмечает, что среди стран Ближнего Востока только Иран активно участвует в майнинге биткойнов, на его долю приходится около 7% мировой мощности майнинга. Вспоминая ситуацию 2021 года, когда Китай запретил добычу биткойнов, он предполагает, что уничтожение всех иранских мощностей по добыче полезных ископаемых окажет минимальное влияние на сеть биткойнов и ее рыночную стоимость.

Как исследователя, изучающего потенциальное влияние геополитических событий на различные экономические факторы, меня особенно интересуют возможные последствия, если Иран решит прервать поставки нефти и газа, нанеся ущерб ключевым месторождениям или закрыв Ормузский пролив. Такие действия могут привести к беспрецедентному росту цен на нефть во всем мире, что неизбежно приведет к эскалации цен на энергоносители. Однако эти потрясения могут неожиданно повысить стоимость Биткойна по сравнению с традиционными валютами. Это связано с тем, что Биткойн представляет собой форму хранимой энергии в цифровой форме, и по мере роста цен на энергию ценность Биткойна в бумажной валюте имеет тенденцию к увеличению.

Как исследователь, я копался в прошлом, чтобы найти параллели с нефтяными шоками 1970-х годов. Во время арабского нефтяного эмбарго 1973 года и иранской революции 1979 года цены на нефть взлетели до небес. Если быть точным, цены на нефть взлетели на поразительные 412%, а золото почти повторило этот рост, поднявшись на 380%. Это подчеркивает тот факт, что, хотя золоту удалось сохранить свою покупательную способность по отношению к нефти, акции значительно обесценились, если сравнивать их с затратами на энергоносители. Опираясь на это понимание, я предполагаю, что Биткойн, функционируя как цифровая форма «твёрдых денег», мог бы поддерживать или даже увеличивать свою ценность в ответ на рост цен на энергоносители.

В заключение Хейс углубляется в финансовые аспекты, уделяя особое внимание потенциальным финансовым реакциям США на конфликт. Он подчеркивает, что поддержка Израиля Америкой в первую очередь включает закупку оружия, которая финансируется за счет увеличения государственных займов, а не сбережений. Он подчеркивает, что правительство США тратит не по средствам, приобретая товары не за счет сбережений, а в кредит. Ссылаясь на данные, показывающие отрицательные чистые национальные сбережения США, он задается вопросом, кто возьмет на себя этот долг. Предлагая возможное решение, он подразумевает, что Федеральная резервная система и коммерческая банковская система США, скорее всего, активизируются, увеличивая свои балансы и, следовательно, печатая больше денег.

Хейс отмечает исторические случаи, когда отрицательные национальные сбережения соответствовали резкому увеличению баланса Федеральной резервной системы, например, после глобального финансового кризиса 2008 года и во время пандемии COVID-19. «ФРС и коммерческая банковская система США будут покупать этот долг, печатая деньги и увеличивая свои балансы», — утверждает он. Он предполагает, что эта денежная инфляция значительно повысит цену Биткойна. «Биткойн опередил рост баланса ФРС на 25 000%», — подчеркивает Хейс, указывая на высокие показатели Биткойна по сравнению с расширением денежной базы.

Тем не менее, он предупреждает инвесторов о возможности сильной волатильности цен и неравномерной производительности различных криптоактивов. «То, что биткойн будет расти с течением времени, не означает, что не будет сильной волатильности цен, и это не означает, что слава достанется каждому дерьмовому коину», — предупреждает он.

В ответ на ракетную атаку Ирана на Израиль Хейс резко сократил свои инвестиции в различные мем-монеты. Он объясняет: «Учитывая неопределенность относительно того, как криптоактивы могут реагировать на эскалацию конфликтов в краткосрочной перспективе, я чувствовал, что моя позиция слишком велика и ее необходимо значительно сократить». Теперь у него есть только одна мем-монета, которую он называет Церковью копчения курицы-рыбы (символ: SCF). Ваше здоровье!

На момент публикации BTC торговался на уровне $66 907.

Как израильско-иранская война может потрясти цены на криптовалюту, объясняет Артур Хейс

Смотрите также

2024-10-16 19:35